さて、株価が乱高下しているテイクですが、将来性ってどうなのでしょうか。
いい会社なのですが、PERが40倍あたりと高いのが難点です。
利益率の高い、直営店舗も順調に出店していますが、美味しそうな地区には
出店対応が出来ているように思われます。
今期末07/03で51店舗、74会場となりますが、ここらが限界ではと思っています。
出店が出来ない以上、婚礼会場での成長は望めません。
特に婚礼会場は土日のみの稼働となりますので、やはりPER40倍は高い事になります。
新規事業が動き始めているようですが、リスクもあるので少し考えなければいけないかもしれません。
決算発表時にこれからの新規事業や、出店方針等のアナウンスがあると思われますので、
しっかりと内容を見極めたいと思います。
あと、決算内容でチェックしたい点は、
・ROE30％の達成 これは重要な項目と思っています。
・有利子負債の返済状況 負債が多いのに新規事業を始めるのは得策とは思えません。
・その部門の売上状況 この部門がこれからの売上の成長の鍵になるはずです。
ROE 30%を維持できるようであれば、2010年あたりでPER20倍を切って
安心して放置できるのですが、そんなうまい話はないですよね・・・・(汗)
一生懸命、複利の計算してみましたよ〜。
できれば長く付き合いたい企業なのでいい将来を期待しています。
ますは上方修正を期待しています!!
